FATF станет жестче: чего ждать России от «сторожевого пса мировых финансов»

На днях FATF (группа по разработке финансовых мер по борьбе с отмыванием денег — FinancialActionTaskForce) провела весьма любопытный вебинар. И там были обозначены новые направления работы этого «всемирного финансового контролера», которые представляют повышенную актуальность для России, особенно в условиях полномасштабной санкционной войны.

Как рассказывает инвестиционный стратег «Арикапитала» Сергей Суверов в публикации в газете «Ведомости», организация впервые начинает проверять доступность в странах-членах полноценных реестров бенефициаров компаний, причем актуальных и полных.

Как известно, в качестве защитных мер российские регуляторы разрешили до конца текущего года не раскрывать информацию о контролирующих лицах, правлении и совете директоров, отчетность, информацию о выпуске ценных бумаг и т. п., — напоминает эксперт. Все эти «послабления» нацелены на то, чтобы усложнить недружественным нам странам поиск объектов для применения индивидуальных и корпоративных санкций.

При этом, как отмечает Суверов, у регуляторов изначально было понимание, что, во-первых, эти меры не являются панацеей от санкций, а могут лишь замедлить темпы их введения, дав возможность как-то подготовиться, во-вторых, они носят заведомо временный характер. И вот уже летом Московская биржа рекомендовала эмитентам все-таки публиковать отчетность, несмотря на данное правительством право этого не делать. Потому как в случае ограничения раскрытия информации могут быть негативные последствия из-за отсутствия у инвесторов информации, нужной для принятия решений, считает биржа. Но не только у инвесторов.

В том числе Мосбиржа рекомендовала все-таки публиковать годовую и промежуточную финансовую отчетность по российским и международным стандартам, сообщать о событиях, связанных с изменением структуры эмитента и с реализацией инвесторами прав по ценным бумагам. Рекомендовано также регулярно раскрывать бухгалтерскую отчетность по РСБУ (промежуточную — по кварталам), а также финансовую — по МСФО (промежуточную — по полугодиям). При этом признавалось и наличие санкционных рисков. Но как предусмотреть их полностью и свести к нулю? Возможно ли это? Или речь о выработке адекватного баланса? Не получится ли так, что та или иная компания, которая воспользовалась формальным правом ограничить общедоступную информацию о себе, не только не уменьшила тем самым санкционный риск, но и, напротив, увеличила его? Но только уже не стороны минфина США или госдепа, а со стороны FATF — этого «сторожевого пса мировых финансов»? И еще неизвестно, что хуже. Упомянутый выше вебинар подтверждает это предположение и эти опасения.

«Страны бывают часто удивлены, когда сталкиваются с тем, что оценочная комиссия FATF начинает искать в публичном доступе информацию о постоянных или номинальных директорах в ходе оценки. Это бывает неожиданно. Но мы это проверяем», — отмечает глава Департамента рисков и политик секретариата FATF Том Нейлан.

По такой логике, если нет (или недостаточно) нужной информации о бенефициарах, — «тогда мы идем к вам» (за вами). Начнут копать все глубже и глубже — «санкционеры». Речь идет именно о полноценных реестрах бенефициарных собственников, содержащих актуальную и объективную информацию.

Но и помимо «санкционеров», у потенциальных контрагентов, тех же иностранных финансовых организаций, создается мощная мотивация — на уровне автоматизма — отказаться от сотрудничества с такой российской компанией, о которой не имеется исчерпывающей и доступной информации, показывающей отсутствие у нее комплаенс-рисков.

Профессор Университета в Кардиффе Майкл Леви назвал такое бизнес-поведение «дерискинг», по аналогии с распространенным в каноническом учебнике «Экономика» Пола Самуэльсона термином «riskaversion» (который, разумеется, можно «подсчитать в деньгах»). Такой «затаившейся» компании проще — а, главное, дешевле и безопаснее — отказать сразу с порога, нежели подвергать себя риску вторичных санкций или тратиться самим на дополнительные проверки. Подобные «трендовые» идеи, витающие в недрах FATF, позволяют предугадать ее дальнейшую политику и должны образом отреагировать заранее. Отношения с FATF для нашей страны особенно важны и актуальны в свете усиливающегося санкционного давления. Для остающихся партнеров России — Индии, Китая, стран Южной Америки и Африки — чрезвычайно важно, что наша страна остается в формате FATF.

Исключение из организации почти автоматически привело бы к попаданию в «черный список» FATF, предупреждает аналитик. В худшем случае, для страны это означает статус «изгоя» финансового мира: с такой страной просто не может быть нормальных финансовых отношений. На сегодня в такой, наиболее «токсичной части», черного списка FATF находятся всего два государства — Иран и КНДР.